สำนักงาน ก.ล.ต. ร่วมกับสมาคม บลจ. ปรับวิธีการให้ผู้ลงทุนสามารถเข้าใจระดับความเสี่ยงของกองทุนรวมได้ง่ายขึ้น พร้อมให้ประเมินความเสี่ยงเพื่อแนะนำผู้ลงทุนแต่ละบุคคลเป็นการเฉพาะและให้กองทุนบริหารสภาพคล่องรองรับการไถ่ถอน
นายธีระชัย ภูวนาถนรานุบาล เลขาธิการ สำนักคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ ( ก.ล.ต. ) กล่าวภายหลังการประชุมประจำไตรมาสร่วมกับสมาคมบริษัทจัดการลงทุนว่า สำนักงาน ก.ล.ต. และสมาคม มีมติร่วมกันที่จะกำหนดมาตรการส่งเสริมให้ผู้ลงทุนพิจารณาลงทุนในกองทุนรวมให้เหมาะสมสอดคล้องกับระดับความเสี่ยงที่ผู้ลงทุนรับได้ เนื่องจากปัจจุบันกองทุนรวมได้พัฒนาจนมีตั้งแต่รูปแบบการลงทุนในตราสารที่เข้าใจง่ายไปจนกระทั่งตราสารที่ซับซ้อน และมีความเสี่ยงที่แตกต่างกัน จึงมีมาตรการที่จะกำหนดให้บริษัทจัดการจัดกลุ่มกองทุนรวมตามระดับความเสี่ยง
ทั้งนี้ สำนักงานและสมาคม มีความเห็นร่วมกัน ให้จัดระดับความเสี่ยงของกองทุนรวม โดยใช้ตัวเลข 1 ถึง 8 จากน้อยไปหามากเพื่อให้เป็นวิธีสื่อสารให้แก่ผู้ลงทุนแบบเข้าใจง่าย รวมทั้ง ยังกำหนดให้สถาบันผู้ขายจะต้องทำการประเมินระดับความเสี่ยงที่เหมาะสม เพื่อให้คำแนะนำสำหรับผู้ลงทุนแต่ละคนเป็นการเฉพาะ แต่ทั้งนี้ผู้ลงทุนที่ประสงค์จะเลือกหน่วยลงทุนที่มีระดับความเสี่ยงสูงกว่านั้นก็ยังสามารถทำได้ โดยจะต้องลงนามยืนยันว่าตนได้เข้าใจถึงระดับความเสี่ยงนั้นแล้ว
นอกจากนี้ ยังได้กำหนดให้กองทุนรวมตลาดเงินและกองทุนรวมตราสารหนี้ ที่ประกาศรับซื้อหน่วยลงทุนทุกวันทำการ จะต้องบริหารสภาพคล่องเพื่อรองรับให้มีการไถ่ถอนได้จริง โดยจะกำหนดให้กองทุนดังกล่าวลงทุนเฉพาะตราสารที่มีคุณภาพสูงและมีสภาพคล่อง อายุคงเหลือของตราสารในกองจะต้องไม่ยาวเกินไป หากมีการลงทุนในต่างประเทศจะต้องมีจำนวนไม่มากนักและต้องป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนเต็มจำนวน
ด้านนางวรวรรณ ธาราภูมิ นายกสมาคมบริษัทจัดการลงทุน กล่าวว่า แนวคิดของ ก.ล.ต. ที่จะปรับปรุงหลักเกณฑ์ในเรื่องต่าง ๆ สอดคล้องกับความต้องการของผู้ประกอบการ โดยเฉพาะอย่างยิ่งการทำความรู้จักลูกค้าด้วยการทำแบบสอบถาม เพราะจะเป็นประโยชน์ต่อทั้งผู้ลงทุน และบริษัทจัดการ รวมถึงผู้ที่ทำหน้าที่ขายหน่วยลงทุน ซึ่งเมื่อได้ทราบระดับความเสี่ยงที่ผู้ลงทุนรับได้แล้ว การให้คำแนะนำและการตัดสินใจลงทุนจะทำได้อย่างเหมาะสม ลดปัญหาความเข้าใจคลาดเคลื่อนหรือการสื่อสารไม่ตรงกันได้เป็นอย่างดี
