บลจ.ฟินันซ่า มองดอกเบี้ยยังอยู่ในช่วงขาขึ้นแนะนักลงทุนเลือกลงทุนตราสารหนี้อายุไม่เกิน 1 ปี ส่ง"ฟินันซ่าตราสารหนี้ 3 เดือน 7" ลงทุน 3 เดือนให้ผลตอบแทน 3.25%ต่อปี ส่วนบลจ.แอสเซท พลัส เตรียมขายโรโอเวอร์4 กองทุนตราสารหนี้ คาดให้ผลตอบแทนเฉลี่ย 3.20-3.90% ต่อปี เปิดขายไอพีโอพร้อมกันตั้งแต่วันนี้ถึง 2 สิงหาคม 2554
นายธีรพันธุ์ จิตตาลาน กรรมการบริหารและประธานเจ้าหน้าที่บริหาร บริษัทหลักทรัพย์จัดการกองทุน (บลจ.) ฟินันซ่า จำกัด กล่าวว่า ภาวะตลาดอัตราดอกเบี้ยยังคงอยู่ในทิศทางขาขึ้นโดยธนาคารแห่งประเทศไทยได้ปรับอัตราดอกเบี้ยนโยบายจาก 3.00 เป็น 3.25 % ในการประชุมวันที่ 13 กรกฎาคมที่ผ่านมา และธนาคารแห่งประเทศไทยยังได้แสดงความเห็นว่าอัตราดอกเบี้ยนโยบายยังคงอยู่ในช่วงขาขึ้น ตามภาวะเงินเฟ้อที่ยังมีอยู่อย่างมีนัยสำคัญ
ขณะที่ตลาดเงินฝากภาคธนาคารมีการระดมเงินฝากอย่างต่อเนื่องจากการที่สถาบันประกันเงินฝากจะลดยอดการค้ำประกันเหลือ 50 ล้านบาทมีผลตั้งแต่เดือนสิงหาคม 2554 และเหลือ 1 ล้านบาทหลังเดือน สิงหาคม 2555 กับภาคสินเชื่อของธนาคารก็มีการเติบโตเช่นกัน ความต้องการสภาพคล่องจากภาคธนาคารทั้งของรัฐและเอกชนจึงมีผลต่อการแข่งขันการแย่งชิงเงินฝากจากผู้ออมเงินในตลาดเงิน จากทิศทางของอัตราดอกเบี้ยที่ยังคงอยู่ในทิศทางขาขึ้น การฝากเงินหรือการลงทุนในตราสารหนี้ระยะสั้นที่มีอายุประมาณ 3 - 6 เดือนจึงน่าจะเหมาะสมกับผู้ลงทุนเพื่อจะได้ไม่เสียโอกาสในช่วงอัตราดอกเบี้ยขาขึ้น
โดยบลจ.ฟินันซ่า จึงได้ออกกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นที่มีอายุประมาณ 3 เดือนกองทุนเปิดฟินันซ่าตราสารหนี้ 3 เดือน 7 (FAM FIX 3M7)ให้ประมาณการผลตอบแทน 3.25 % ต่อปีอายุประมาณ 3 เดือน เสนอขายวันที่ 27 กรกฎาคม - 2 สิงหาคม 2554 โดยกองทุนจะลงทุนในในตั๋วเงินหรือเงินฝากธนาคารในประเทศ ตั๋วแลกเงินบมจ. Double A, บมจ. KTC, บมจ.สวนอุตสาหกรรมโรจนะ, บมจ.เอเซียเสริมกิจลีสซิ่ง, และบมจ.ภัทรลีสซิ่ง และตั๋วเงินคลังหรือพันธบัตรธนาคารแห่งประเทศไทยอีกด้วย
ขณะที่นางสาวจารุลักษณ์ เรืองสุวรรณ ผู้อำนวยการอาวุโส ฝ่ายการขายและการตลาด บลจ. แอสเซท พลัส กล่าวว่า แผนการเสนอขายกองทุนตราสารหนี้ในเดือน สิงหาคม จะเน้นกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้น โดยเน้นลงทุนในตราสารหนี้ในประเทศมากขึ้น เนื่องจาก สามารถให้ผลตอบแทนโดยรวมสูงขึ้น โดยอาจมีการลงทุนผสมระหว่างตราสารหนี้ไทย และตราสารหนี้ต่างประเทศตามความเหมาะสมกับภาวะการลงทุนในแต่ละช่วง เพื่อโอกาสในการรับผลตอบแทนที่ดีขึ้น
โดยในวันที่ 1 สิงหาคม นี้ บริษัทฯ จะ rollover 3 กองทุน ได้แก่ กองทุนเปิดแอสเซทพลัสทรัพย์มั่นคง 6M1 (SIF-6M1) ซึ่งเป็นกองทุนตราสารหนี้ในประเทศ ที่เปิดเสนอขายทุกรอบ 6 เดือนโดยประมาณ โดยรอบการลงทุนนี้จะลงทุนในพันธบัตรรัฐบาล และตราสารหนี้เอกชนในประเทศ ได้แก่ ตั๋วแลกเงินของธนาคารเกียรตินาคิน (KK) ธนาคารแลนด์ แอนด์ เฮาส์ (LHB) บจ.เอเซียเสริมกิจลีสซิ่ง (ASK) และบมจ. บัตรกรุงไทย (KTC) โดยคาดว่าสามารถให้ผลตอบแทนหลังหักค่าใช้จ่ายได้อยู่ที่ 3.50% ต่อปี
สำหรับกองทุนเปิดแอ็คทีฟเอฟไอเอฟ 9 (ACFIF9) ลงทุนในลงทุนผสมระหว่างเงินฝาก ตราสาร ECP ในต่างประเทศ และตราสารหนี้เอกชนไทย ได้แก่ ตราสาร ECP ของ Industrial and Commercial Bank of China (ICBC) สาขาออสเตรเลีย เงินฝาก Bank of China สาขามาเก๊า ในสกุลเงินหยวน หุ้นกู้ของบริษัท ผลิตไฟฟ้าราชบุรี จำกัด (RG) ตั๋วแลกเงินของ ธนาคารเกียรตินาคิน (KK) และบริษัท เอเซียเสริมกิจลีสซิ่ง จำกัด (ASK) มีรอบระยะเวลาประมาณ 9 เดือน โดยคาดว่าสามารถให้ผลตอบแทนหลังหักค่าใช้จ่ายได้อยู่ที่ 3.75% ต่อปี ทั้งนี้ กองทุนได้ทำสัญญาป้องกันความเสี่ยงอัตราแลกเปลี่ยนเต็มจำนวนในส่วนที่ลงทุนในต่างประเทศ
ส่วนกองทุนเปิดแอสเซทพลัสแอ็คทีฟพันธบัตร 3 (ASP-ACGOV3) จะเน้นลงทุนในพันธบัตรรัฐบาลไทย และตั๋วแลกเงินธนาคาร ได้แก่ ตั๋วแลกเงินของธนาคารเกียรตินาคิน (KK) และธนาคารแลนด์ แอนด์ เฮาส์ (LH) โดยมีรอบระยะเวลาสั้นๆ ประมาณ 3 เดือน จึงเหมาะกับผู้ลงทุนที่ต้องการในตราสารที่มีความเสี่ยงต่ำในระยะสั้นๆ โดยคาดว่าสามารถให้ผลตอบแทนหลังหักค่าใช้จ่ายได้อยู่ที่ 3.20% ต่อปี
ทั้งนี้ กองทุน ACFIF9 และกองทุน ASP-ACGOV3 ได้แก้ไขโครงการจากกองทุนตราสารหนี้ต่างประเทศ เป็นกองทุนตราสารหนี้ในประเทศ โดยยังสามารถลงทุนในตราสารหนี้ต่างประเทศได้เพื่อสร้างความยืดหยุ่นให้กองทุนสามารถดำรงสัดส่วนการลงทุนทั้งในตราสารหนี้ในประเทศ และต่างประเทศได้อย่างเหมาะสมกับภาวะการลงทุน และกองทุนทั้ง 2 ได้เปลี่ยนชื่อเป็น กองทุนเปิดแอสเซทพลัสตราสารหนี้ทวีทรัพย์ 6 (ASP-TFIXED6) และ กองทุนเปิดแอสเซทพลัสตราสารหนี้ทวีทรัพย์ 7 (ASP-TFIXED7) ตามลำดับ ซึ่งจะมีผลตั้งแต่รอบลงทุนถัดไป ตั้งแต่วันที่ 2 สิงหาคม นี้
นางสาวจารุลักษณ์ กล่าวเพิ่มเติมว่า สำหรับการลงทุนในตราสารหนี้ต่างประเทศที่มีระยะเวลาลงทุนที่ยาวขึ้นยังสามารถให้ผลตอบแทนในระดับที่จูงใจ ดังนั้น กองทุนเปิดแอสเซทพลัสพรีเมี่ยมปันผล (ASP-PDI) ซึ่งเป็นกองทุนตราสารหนี้ต่างประเทศ ที่มีนโยบายจ่ายเงินปันผล และจะ rollover ในวันที่ 2 สิงหาคม นี้ จะลงทุนในตราสารอายุประมาณ 1 ปี โดยจะลงทุนในพันธบัตรรัฐบาลเกาหลีใต้ สัดส่วนประมาณ 55% ของพอร์ต เงินฝาก Bank of China สาขามาเก๊า ประมาณ 25% และตั๋วแลกเงินของธนาคารเกียรตินาคิน (KK) ประมาณ 20% โดยคาดว่าสามารถให้ผลตอบแทนหลังหักค่าใช้จ่ายได้อยู่ที่ 3.90% ต่อปี
“ กองทุน Rollover ทั้ง 4 กองทุน เป็นกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นที่คาดว่า จะสามารถสร้างโอกาสผลตอบแทนในระดับที่ดี ในช่วงอัตราดอกเบี้ยปรับตัวขึ้นโดยมีรอบการลงทุนประมาณ 3 เดือน - 1 ปี ซึ่งเป็นระยะเวลาการลงทุนที่เหมาะสม ตามช่วงการปรับตัวของดอกเบี้ยขาขึ้น”
นายธีรพันธุ์ จิตตาลาน กรรมการบริหารและประธานเจ้าหน้าที่บริหาร บริษัทหลักทรัพย์จัดการกองทุน (บลจ.) ฟินันซ่า จำกัด กล่าวว่า ภาวะตลาดอัตราดอกเบี้ยยังคงอยู่ในทิศทางขาขึ้นโดยธนาคารแห่งประเทศไทยได้ปรับอัตราดอกเบี้ยนโยบายจาก 3.00 เป็น 3.25 % ในการประชุมวันที่ 13 กรกฎาคมที่ผ่านมา และธนาคารแห่งประเทศไทยยังได้แสดงความเห็นว่าอัตราดอกเบี้ยนโยบายยังคงอยู่ในช่วงขาขึ้น ตามภาวะเงินเฟ้อที่ยังมีอยู่อย่างมีนัยสำคัญ
ขณะที่ตลาดเงินฝากภาคธนาคารมีการระดมเงินฝากอย่างต่อเนื่องจากการที่สถาบันประกันเงินฝากจะลดยอดการค้ำประกันเหลือ 50 ล้านบาทมีผลตั้งแต่เดือนสิงหาคม 2554 และเหลือ 1 ล้านบาทหลังเดือน สิงหาคม 2555 กับภาคสินเชื่อของธนาคารก็มีการเติบโตเช่นกัน ความต้องการสภาพคล่องจากภาคธนาคารทั้งของรัฐและเอกชนจึงมีผลต่อการแข่งขันการแย่งชิงเงินฝากจากผู้ออมเงินในตลาดเงิน จากทิศทางของอัตราดอกเบี้ยที่ยังคงอยู่ในทิศทางขาขึ้น การฝากเงินหรือการลงทุนในตราสารหนี้ระยะสั้นที่มีอายุประมาณ 3 - 6 เดือนจึงน่าจะเหมาะสมกับผู้ลงทุนเพื่อจะได้ไม่เสียโอกาสในช่วงอัตราดอกเบี้ยขาขึ้น
โดยบลจ.ฟินันซ่า จึงได้ออกกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นที่มีอายุประมาณ 3 เดือนกองทุนเปิดฟินันซ่าตราสารหนี้ 3 เดือน 7 (FAM FIX 3M7)ให้ประมาณการผลตอบแทน 3.25 % ต่อปีอายุประมาณ 3 เดือน เสนอขายวันที่ 27 กรกฎาคม - 2 สิงหาคม 2554 โดยกองทุนจะลงทุนในในตั๋วเงินหรือเงินฝากธนาคารในประเทศ ตั๋วแลกเงินบมจ. Double A, บมจ. KTC, บมจ.สวนอุตสาหกรรมโรจนะ, บมจ.เอเซียเสริมกิจลีสซิ่ง, และบมจ.ภัทรลีสซิ่ง และตั๋วเงินคลังหรือพันธบัตรธนาคารแห่งประเทศไทยอีกด้วย
ขณะที่นางสาวจารุลักษณ์ เรืองสุวรรณ ผู้อำนวยการอาวุโส ฝ่ายการขายและการตลาด บลจ. แอสเซท พลัส กล่าวว่า แผนการเสนอขายกองทุนตราสารหนี้ในเดือน สิงหาคม จะเน้นกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้น โดยเน้นลงทุนในตราสารหนี้ในประเทศมากขึ้น เนื่องจาก สามารถให้ผลตอบแทนโดยรวมสูงขึ้น โดยอาจมีการลงทุนผสมระหว่างตราสารหนี้ไทย และตราสารหนี้ต่างประเทศตามความเหมาะสมกับภาวะการลงทุนในแต่ละช่วง เพื่อโอกาสในการรับผลตอบแทนที่ดีขึ้น
โดยในวันที่ 1 สิงหาคม นี้ บริษัทฯ จะ rollover 3 กองทุน ได้แก่ กองทุนเปิดแอสเซทพลัสทรัพย์มั่นคง 6M1 (SIF-6M1) ซึ่งเป็นกองทุนตราสารหนี้ในประเทศ ที่เปิดเสนอขายทุกรอบ 6 เดือนโดยประมาณ โดยรอบการลงทุนนี้จะลงทุนในพันธบัตรรัฐบาล และตราสารหนี้เอกชนในประเทศ ได้แก่ ตั๋วแลกเงินของธนาคารเกียรตินาคิน (KK) ธนาคารแลนด์ แอนด์ เฮาส์ (LHB) บจ.เอเซียเสริมกิจลีสซิ่ง (ASK) และบมจ. บัตรกรุงไทย (KTC) โดยคาดว่าสามารถให้ผลตอบแทนหลังหักค่าใช้จ่ายได้อยู่ที่ 3.50% ต่อปี
สำหรับกองทุนเปิดแอ็คทีฟเอฟไอเอฟ 9 (ACFIF9) ลงทุนในลงทุนผสมระหว่างเงินฝาก ตราสาร ECP ในต่างประเทศ และตราสารหนี้เอกชนไทย ได้แก่ ตราสาร ECP ของ Industrial and Commercial Bank of China (ICBC) สาขาออสเตรเลีย เงินฝาก Bank of China สาขามาเก๊า ในสกุลเงินหยวน หุ้นกู้ของบริษัท ผลิตไฟฟ้าราชบุรี จำกัด (RG) ตั๋วแลกเงินของ ธนาคารเกียรตินาคิน (KK) และบริษัท เอเซียเสริมกิจลีสซิ่ง จำกัด (ASK) มีรอบระยะเวลาประมาณ 9 เดือน โดยคาดว่าสามารถให้ผลตอบแทนหลังหักค่าใช้จ่ายได้อยู่ที่ 3.75% ต่อปี ทั้งนี้ กองทุนได้ทำสัญญาป้องกันความเสี่ยงอัตราแลกเปลี่ยนเต็มจำนวนในส่วนที่ลงทุนในต่างประเทศ
ส่วนกองทุนเปิดแอสเซทพลัสแอ็คทีฟพันธบัตร 3 (ASP-ACGOV3) จะเน้นลงทุนในพันธบัตรรัฐบาลไทย และตั๋วแลกเงินธนาคาร ได้แก่ ตั๋วแลกเงินของธนาคารเกียรตินาคิน (KK) และธนาคารแลนด์ แอนด์ เฮาส์ (LH) โดยมีรอบระยะเวลาสั้นๆ ประมาณ 3 เดือน จึงเหมาะกับผู้ลงทุนที่ต้องการในตราสารที่มีความเสี่ยงต่ำในระยะสั้นๆ โดยคาดว่าสามารถให้ผลตอบแทนหลังหักค่าใช้จ่ายได้อยู่ที่ 3.20% ต่อปี
ทั้งนี้ กองทุน ACFIF9 และกองทุน ASP-ACGOV3 ได้แก้ไขโครงการจากกองทุนตราสารหนี้ต่างประเทศ เป็นกองทุนตราสารหนี้ในประเทศ โดยยังสามารถลงทุนในตราสารหนี้ต่างประเทศได้เพื่อสร้างความยืดหยุ่นให้กองทุนสามารถดำรงสัดส่วนการลงทุนทั้งในตราสารหนี้ในประเทศ และต่างประเทศได้อย่างเหมาะสมกับภาวะการลงทุน และกองทุนทั้ง 2 ได้เปลี่ยนชื่อเป็น กองทุนเปิดแอสเซทพลัสตราสารหนี้ทวีทรัพย์ 6 (ASP-TFIXED6) และ กองทุนเปิดแอสเซทพลัสตราสารหนี้ทวีทรัพย์ 7 (ASP-TFIXED7) ตามลำดับ ซึ่งจะมีผลตั้งแต่รอบลงทุนถัดไป ตั้งแต่วันที่ 2 สิงหาคม นี้
นางสาวจารุลักษณ์ กล่าวเพิ่มเติมว่า สำหรับการลงทุนในตราสารหนี้ต่างประเทศที่มีระยะเวลาลงทุนที่ยาวขึ้นยังสามารถให้ผลตอบแทนในระดับที่จูงใจ ดังนั้น กองทุนเปิดแอสเซทพลัสพรีเมี่ยมปันผล (ASP-PDI) ซึ่งเป็นกองทุนตราสารหนี้ต่างประเทศ ที่มีนโยบายจ่ายเงินปันผล และจะ rollover ในวันที่ 2 สิงหาคม นี้ จะลงทุนในตราสารอายุประมาณ 1 ปี โดยจะลงทุนในพันธบัตรรัฐบาลเกาหลีใต้ สัดส่วนประมาณ 55% ของพอร์ต เงินฝาก Bank of China สาขามาเก๊า ประมาณ 25% และตั๋วแลกเงินของธนาคารเกียรตินาคิน (KK) ประมาณ 20% โดยคาดว่าสามารถให้ผลตอบแทนหลังหักค่าใช้จ่ายได้อยู่ที่ 3.90% ต่อปี
“ กองทุน Rollover ทั้ง 4 กองทุน เป็นกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นที่คาดว่า จะสามารถสร้างโอกาสผลตอบแทนในระดับที่ดี ในช่วงอัตราดอกเบี้ยปรับตัวขึ้นโดยมีรอบการลงทุนประมาณ 3 เดือน - 1 ปี ซึ่งเป็นระยะเวลาการลงทุนที่เหมาะสม ตามช่วงการปรับตัวของดอกเบี้ยขาขึ้น”
