โดย วรวรรณ ธาราภูมิ
และทีมจัดการกองทุน บลจ.บัวหลวง
เศรษฐกิจโลก
• Angela Merkel นายกรัฐมนตรีเยอรมนี เรียกร้องผ่านทีวีเยอรมนีเมื่อวานนี้ให้ยุโรปเดินหน้ารวมตัวเป็นสหภาพการเมืองที่เข้มแข็งขึ้น เพราะเวลากำลังเหลือน้อยลงที่ยุโรปจะเข้าไปช่วยให้ธนาคารของสเปนทั้งระบบกลับมามีเสถียรภาพ จะได้ไม่ต้องให้เงินกู้ฉุกเฉินมูลค่ามหาศาลแก่สเปนเพื่อไม่ให้ล้มละลาย
ทั้งนี้ นอกเหนือจากสกุลเงินตราร่วมของยุโรปที่กำลังใช้กันอยู่ใน 17 ประเทศแล้ว ยุโรปยังจำเป็นต้องมีสหภาพการคลังและสหภาพการเมือง ซึ่งประเทศต่างๆ ในยุโรปต้องยอมสละความรับผิดชอบให้แก่ยุโรปโดยองค์รวมให้มากขึ้น และต้องเปิดกว้างให้ชาติยุโรปทั้งหมดเข้าร่วมได้โดยจะไม่ยอมหยุดนิ่งเพียงเพราะมีประเทศใดไม่ต้องการเดินตาม
• กลุ่มประเทศ G20 เชิญนายกรัฐมนตรี มาเรียโน ราจอย ของสเปน เข้าร่วมประชุมสุดยอดกลุ่ม G20 ที่เม็กซิโกวันที่ 18-19 มิถุนายนนี้ เพื่อหารือเร่งด่วนเรื่องวิกฤตการเงินที่รุนแรงขึ้นของสเปน
• S&P กล่าวว่า แม้ว่าผู้นำยุโรปยังคงมีความสามารถในการควบคุมวิกฤตหนี้ยูโรโซนและในการปกป้องประเทศที่มีเศรษฐกิจอ่อนแอจากการลุกลามของวิกฤตการณ์ถ้าหากกรีซผิดนัดชำระหนี้อีกครั้ง
แต่เวลาก็ใกล้จะหมดลงแล้ว ผู้กำหนดนโยบายในยูโรโซนจึงจำเป็นต้องตัดสินใจอย่างรวดเร็วในการจัดตั้งสหภาพการคลังและแก้ไขวิกฤตภาคธนาคารในภูมิภาค
• สเปนระดมทุนได้ 2.074 พันล้านยูโรในการประมูลขายพันธบัตร ซึ่งสูงกว่าเป้าที่ตั้งไว้ที่ 1-2 พันล้านยูโร และมีความต้องการซื้อสูงขึ้น แต่อัตราผลตอบแทนก็พุ่งสูงขึ้นจากการประมูลครั้งก่อนด้วย
โดยพันธบัตรอายุ 2 ปีให้อัตราผลตอบแทนที่ 4.335% เทียบกับ 3.463% ในการประมูลครั้งก่อนพันธบัตรอายุ 4 ปีมีอัตราผลตอบแทน 5.353% เพิ่มขึ้นจาก 4.319%
ส่วนพันธบัตรอายุ 10 ปี อัตราผลตอบแทนเพิ่มขึ้นแตะ 6.044% จาก 5.743% ในการประมูลก่อนหน้านี้
• ฝรั่งเศสระดมทุนได้ 7.836 พันล้านยูโรในการประมูลขายตราสารหนี้ระยะยาว 4 ชุด ใกล้เคียงเป้าหมายสูงสุดที่ 7 - 8 พันล้านยูโร ขณะที่ต้นทุนพันธบัตรทุกประเภทลดลง
โดยอัตราผลตอบแทนของรุ่นอายุ 7 ปี เป็น 1.92% รุ่นอายุ 10 ปีเป็น 2.46% ลดลงจาก 2.96% ในการประมูลครั้งก่อน ส่วนรุ่นอายุ 14 ปีมีอัตราผลตอบแทนลดลงแตะ 2.90% จาก 3.46% และอัตรารุ่นอายุ 48 ปี อยู่ที่ 3.27% ขยับลงจาก 3.34% ในการประมูลเมื่อเดือนพฤศจิกายน 2553
• รัฐบาลใหม่ฝรั่งเศสมีมติเห็นชอบมาตรการลดอายุเกษียณสำหรับผู้ที่เริ่มทำงานเร็ว โดยลดลงจาก 62 ปีเป็น 60 ปีในกรณีที่ได้รับการบรรจุเข้าทำงานเมื่ออายุ 18 ปี ซึ่งการแก้ไขดังกล่าวเป็นหนึ่งในสัญญาที่ประธานาธิบดีฟรองซัวส์ ออลลองด์ ให้ไว้ก่อนการเลือกตั้ง
• อัตราว่างงานของกรีซพุ่งแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 21.9% ในเดือนมีนาคม จาก 21.4% ในเดือนกุมภาพันธ์ เนื่องจากวิกฤตหนี้และภาวะเศรษฐกิจถดถอยที่มีความรุนแรงขึ้นส่งผลกระทบต่อตลาดแรงงาน
• ธนาคารกลางอังกฤษ (BOE) มีมติตรึงอัตราดอกเบี้ยที่ระดับต่ำสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 0.5% และตัดสินใจไม่ขยายโครงการผ่อนคลายเชิงปริมาณ (QE) มูลค่า 3.25 แสนล้านปอนด์ ซึ่งเป็นไปตามความคาดหมายของนักวิเคราะห์ส่วนใหญ่
ทั้งนี้ นับเป็นปีที่ 3 แล้วที่ธนาคารกลางอังกฤษตัดสินใจคงดอกเบี้ยที่ระดับดังกล่าว
• ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคบริการของอังกฤษเดือนพฤษภาคมทรงตัวที่ 53.3 เมื่อเทียบกับเดือนเมษายน ขณะที่ดัชนีธุรกิจใหม่ในเดือนพฤษภาคมปรับตัวขึ้นแตะ 54.8 จาก 53.5 ในเดือนเมษายน ตัวเลขที่อยู่เหนือ 50 บ่งชี้ว่ากิจกรรมภาคบริการยังคงมีการขยายตัว
• เบน เบอร์นันเก้ ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) กล่าวว่า เศรษฐกิจสหรัฐฯ มีแนวโน้มที่จะขยายตัวปานกลางต่อไปอีกในหลายไตรมาสข้างหน้า เพราะได้แรงหนุนจากนโยบายการเงินแบบผ่อนคลาย
อย่างไรก็ตาม ได้แสดงความวิตกกังวลเกี่ยวกับปัญหาหนี้สาธารณะและเสถียรภาพของธนาคารพาณิชย์ในหลายประเทศของยูโรโซนซึ่งยังคงสร้างความตึงเครียดให้ตลาดการเงินทั่วโลก และส่งให้ระบบเศรษฐกิจและแนวโน้มการฟื้นตัวของเศรษฐกิจสหรัฐฯ ตกอยู่ในความเสี่ยงอย่างมาก
เฟดจึงยังคงเตรียมพร้อมที่จะใช้มาตรการที่จำเป็นต่อไปเพื่อหนุนการฟื้นตัวของเศรษฐกิจสหรัฐฯ หากอ่อนแอลง
• จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกของสหรัฐฯ ในรอบสัปดาห์ที่สิ้นสุดวันที่ 2 มิถุนายนลดลง 12,000 ราย มาอยู่ที่ 377,000 ราย ซึ่งเป็นการลดลงครั้งแรกหลังจากที่ปรับตัวขึ้นมา 4 สัปดาห์ติดต่อกัน
สะท้อนให้เห็นว่าตลาดแรงงานสหรัฐฯ ยังคงอยู่ในระยะฟื้นตัวแต่เป็นไปอย่างช้าๆ ส่วนจำนวนชาวอเมริกันที่ยังคงขอรับสวัสดิการว่างงานต่อเนื่องได้เพิ่มขึ้น 34,000 ราย ในสัปดาห์ที่สิ้นสุดวันที่ 26 พฤษภาคมสู่ระดับ 3.29 ล้านราย
• การจ้างงานของออสเตรเลียพุ่งขึ้น 38,900 ตำแหน่งในเดือนพฤษภาคม สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ เป็นอีกสัญญาณหนึ่งที่บ่งชี้ถึงการฟื้นตัวทางเศรษฐกิจ จึงทำให้ดอลลาร์ออสเตรเลียแข็งค่าขึ้นอย่างมาก และช่วยคลายกังวลให้แก่ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) ที่ได้ปรับลดดอกเบี้ยลงเป็นเดือนที่ 2 ติดต่อกันเพื่อเพิ่มความเชื่อมั่นในประเทศ ท่ามกลางแนวโน้มเศรษฐกิจโลกที่ซบเซา
เศรษฐกิจเอเชีย
• ไชน่า อินเวสต์เมนต์ คอร์ป (CIC) ซึ่งเป็นกองทุนความมั่งคั่งของจีนที่มีมูลค่าสินทรัพย์ภายใต้การบริหารสูงที่สุดเป็นอันดับ 5 ของโลก ได้ลดการลงทุนในหุ้นและพันธบัตรยุโรป เนื่องจากหวั่นเกรงว่ายูโรโซนจะแตกสลาย
อย่างไรก็ตาม CIC ไม่ได้มีแผนที่จะเลิกล้มการลงทุนในยุโรปทั้งหมด แต่จะมุ่งเน้นไปที่การลงทุนในไพรเวตอีควิตี และโครงการสาธารณูปโภคและโครงสร้างพื้นฐานแทน
• ธนาคารกลางจีนประกาศลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝาก 1 ปีลง 0.25% มาอยู่ที่ 3.25% และลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ 1 ปีลง 0.25% มาอยู่ที่ 6.31% โดยมีผลบังคับใช้ในวันศุกร์นี้
นับเป็นครั้งแรกตั้งแต่เดือนธันวาคม 2551 ที่ธนาคารกลางจีนตัดสินใจปรับลดอัตราดอกเบี้ย หลังจากที่ก่อนหน้านั้นปรับขึ้น 5 ครั้ง เพื่อระบายสภาพคล่องออกจากระบบการเงิน
• ผู้อำนวยการธนาคารโลกประจำภูมิภาคเอเชียตะวันออกเฉียงใต้เชื่อว่า ปัจจุบันพื้นฐานทางเศรษฐกิจของไทยมีความแข็งแกร่ง หลังต้องเผชิญวิกฤตเศรษฐกิจในปี 2540 ประกอบกับตัวเลขหนี้สาธารณะของประเทศยังอยู่ในระดับต่ำ ทำให้ภาครัฐสามารถกู้เงินเพื่อมาลงทุนโครงสร้างพื้นฐานของประเทศได้อีกมาก ซึ่งธนาคารโลกก็พร้อมสนับสนุนแหล่งเงินทุนอย่างเต็มที่
• รองประธานสภาอุตสาหกรรมแห่งประเทศไทย (ส.อ.ท.) เชื่อว่า การส่งออกของไทยในปีนี้คงไม่สามารถเติบโตได้ถึง 15% ตามที่กระทรวงพาณิชย์ตั้งเป้าหมายไว้ ซึ่งต้องยอมรับว่าวิกฤตหนี้สาธารณะในสหภาพยุโรป (อียู) จะเป็นปัจจัยสำคัญที่ทำให้การส่งออกขยายตัวลดลง
และหากปัญหาลุกลามบานปลาย การส่งออกของไทยปีนี้จะขยายตัวเพียง 7-9% เท่านั้น แต่หากเหตุการณ์ไม่รุนแรงเกินไปน่าจะสามารถขยายตัวได้ประมาณ 11%
• ดีเอสไอส่งหนังสือถึงผู้ว่าฯ กทม. และบีทีเอส เพื่อให้ชี้แจงกรณีสัญญาสัมปทานรถไฟฟ้าภายในวันที่ 18 มิถุนายนนี้ โดยชี้ว่ามีแนวโน้มอาจเข้าข่ายลงนามสัญญาไม่ถูกต้อง สัญญาจึงอาจเป็นโมฆะ
Equity Market
• SET Index ปิดที่ 1,118.53 จุด เพิ่มขึ้น 0.58 จุด หรือ +0.05% ด้วยมูลค่าการซื้อขาย 26,289 ล้านบาท และนักลงทุนต่างชาติซื้อสุทธิ 1,723 ล้านบาท
ทั้งนี้ มีแรงซื้อหุ้นในกลุ่มพลังงาน แบงก์ ปิโตรเคมี และพาณิชย์ ขณะที่มีแรงขายหุ้นในกลุ่มเทคโนโลยี อนึ่ง การปรับขึ้นเล็กน้อยของวันนี้เนื่องจากนักลงทุนขายทำกำไรหลังจากที่หุ้นไทยปรับขึ้นแรงในวันพุธที่ผ่านมา และยังบวกแรงต่อเนื่องมาถึงภาคเช้านี้ ประกอบกับตลาดยังรอดูประเด็นที่คาดหวังเรื่องมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของประเทศหลัก รวมถึงแนวทางการแก้ปัญหายูโรโซนด้วย
• ประธานคณะกรรมาธิการการคมนาคมสภาผู้แทนราษฎรเชิญ อำพน กิตติอำพน ประธานกรรมการการบินไทย ให้ชี้แจงเรื่องเลิกจ้าง ปิยสวัสดิ์ อัมระนันทน์ เรื่องการดำเนินงานของบริษัท เรื่องแผนการจัดซื้อเครื่องบิน และเรื่องธรรมาภิบาลในองค์กรที่ออกสู่สาธารณะในเชิงลบอยู่บ่อยครั้ง
Fixed Income Market
• อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลไทยทรงตัวโดยเคลื่อนไหว -0.01% ถึง 0.00% ยกเว้นช่วงอายุคงเหลือ 8 ปี ที่ลดลง -0.02% สำหรับวันนี้มีประมูลพันธบัตร ธปท.14 วัน 60,000 ล้านบาท
