Crypto Voyager Digital Ltd. บริษัทที่ประกอบธุรกิจสินทรัพย์ดิจิทัล และคริปโตรายล่าสุด ได้ยื่นฟ้องล้มละลายต่อศาลล้มละลายสหรัฐฯ ในเขตทางใต้ของนิวยอร์ก ตามการยื่นเอกสารทรัพย์สินโดยประมาณของ Voyager อยู่ระหว่าง 1 พันล้านดอลลาร์ถึง 10 พันล้านดอลลาร์โดยมีหนี้สินประมาณ 1 พันล้านดอลลาร์ถึง 10 พันล้านดอลลาร์ โดยบริษัทในโตรอนโตประเมินเจ้าหนี้มากกว่า 100,000 ราย
จากการเปิดเผยของเว็บไซต์นิตยสาร forbes ระบุว่าเมื่อวันจันทร์ที่แล้ว Voyager ได้ออกหนังสือแจ้งการผิดนัดชำระหนี้ของ Three Arrows Capital (3AC) ซึ่งเป็นกองทุนป้องกันความเสี่ยงคริปโตในประเทศสิงคโปร์ ซึ่งได้กู้ยืมเงินกว่า 675 ล้านดอลลาร์จาก Voyager ในรูปของเงินคริปโตตระกูล Bitcoin จำนวน 15,250 bitcoin และ 350 ล้านดอลลาร์ในเหรียญ Stablecoin USDC
ขณะที่ Stephen Ehrlich ซึ่งเป็น CEO ของ Voyager กล่าวในแถลงการณ์ วันอังคารที่ผ่านมาว่า “ผมเชื่อมั่นในอนาคตนับจากนี้ ความผันผวนและผลกระทบของปัญหาเศรษฐกิจต่อตลาด crypto ในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา ตลอดจนการผิดนัดการชำระหนี้ของ Three Arrows Capital ทำให้เราต้องตัดสินใจอย่างรอบคอบและเด็ดขาดในตอนนี้” ขณะที่แนวทางการขอยื่นล้มละลายต่อศาลทำให้กลไกที่มีประสิทธิภาพและเท่าเทียมกันในการประคองธุรกิจได้ดีที่สุด”
อย่างไรก็ดีจากปัญหาของ 3AC เกิดขึ้นท่ามกลางการเทขายเป็นเวลานานหลายสัปดาห์ในตลาดสินทรัพย์ดิจิทัล โดยรุนแรงขึ้นจากการล่มสลายของอัลกอริธึม Stablecoin TerraUSD (UST) มูลค่า 60 พันล้านดอลลาร์ และเหรียญ Luna ในกลุ่มเหรียญสกุลเงินดิจิทัลสังกัด Luna เมื่อเดือนที่แล้ว Three Arrows Capital ซึ่งมีสินทรัพย์ภายใต้การบริหารประมาณ 3 พันล้านดอลลาร์ในเดือนเมษายนปีนี้ ถือครอง Luna ประมาณ 200 ล้านดอลลาร์ และ Staked ether (stETH) อย่างน้อย 40 ล้านดอลลาร์ ซึ่งเป็นอนุพันธ์ของ ETH ที่ประสบปัญหาสูญเสียอย่างมาก
นอกจากนี้ มีรายงานว่า 3AC วางเงินเดิมพันประกันความเสี่ยงบน Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) เกินกำลังที่ควรจะเป็นของบริษัท เพื่อเก็งกำไรความแตกต่างระหว่างมูลค่าของ bitcoin และ GBTC ซึ่งปริมาณและมูลค่าการซื้อขายปรับตัวลดลงตั้งแต่เดือนกุมภาพันธ์ 2564 ซึ่งเพิ่งเพิ่มขึ้นเป็นประมาณ 30% ตามรายงานของ YCharts
อย่างไรก็ดีเนื่องจาก 3AC ล้มเหลวในการดำเนินธุรกิจ และการเรียกมาร์จิ้น ขณะที่ Voyager ได้รับวงเงินสินเชื่อจากฝ่ายการลงทุนของ Alameda Research บริษัทการค้าที่ก่อตั้งโดยซีอีโอมหาเศรษฐีแห่งการแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัล FTX, Sam Bankman-Fried และนักลงทุนรายใหญ่ของ Voyager (ในเดือนพฤษภาคม นายหน้าดังกล่าวระดมทุนได้ 60 ล้านเหรียญสหรัฐฯ) ในการเสนอขายเฉพาะบุคคล นำโดย Alameda ผู้เข้าร่วมรายอื่น ได้แก่ Galaxy Digital, Blockdaemon และ Digital Currency Group) สินเชื่อสองสายที่ Alameda Ventures จัดหาให้ เป็นเงินสด 200 ล้านดอลลาร์และ USD Coin และ 15,000 bitcoin หมดอายุในสิ้นปี 2567 และมีอัตราดอกเบี้ย 5% ต่อปีที่ต้องชำระเมื่อครบกำหนด
Voyager กล่าวว่ามีเงินสดประมาณ 137 ล้านดอลลาร์และเป็นเจ้าของสินทรัพย์ดิจิทัล ณ วันที่ 24 มิถุนายน ต่อมา บริษัทเปิดเผยว่าได้ใช้เงินกู้ของ Alameda จำนวน 75 ล้านดอลลาร์เพื่ออำนวยความสะดวกในการสั่งซื้อและถอนเงินของลูกค้า และว่าจ้างธนาคารเพื่อการลงทุน Moelis & Company ในด้านการเงิน ที่ปรึกษา โดยแหล่งข่าวที่คุ้นเคยกับเรื่องนี้กล่าวว่า Alameda Ventures ไม่คาดว่าจะชดใช้ทุนดังกล่าวโดย Sam Bankman-Fried บอกกับ Forbes ในการให้สัมภาษณ์ว่า “คุณรู้ไหม เรายินดีที่จะทำข้อตกลงที่ค่อนข้างแย่ หากนั่นคือสิ่งที่จำเป็นในการรักษาเสถียรภาพของสิ่งต่างๆ และปกป้องลูกค้า”
ทั้งนี้บริษัท crypto อื่น ๆ ที่ให้ทุนแก่ 3AC ก็กำลังดิ้นรนหนีปัญหา ตามรายงานของ CoinDesk และ Goldman Sachs กำลังมองหาการระดมทุนจำนวน 2 พันล้านดอลลาร์จากนักลงทุนเพื่อซื้อสินทรัพย์ที่มีปัญหาจากผู้ให้กู้คริปโตใน Hoboken
ขณะที่เมื่อต้นเดือนนี้ เซลเซียสได้ว่าจ้างทนายความด้านการปรับโครงสร้างจาก Akin Gump Strauss Hauer & Feld และ Citigroup เพื่อให้คำแนะนำในการแก้ปัญหาที่เป็นไปได้ เมื่อวันที่ 1 กรกฎาคม FTX และผู้ให้กู้คริปโต BlockFi ได้ลงนามในข้อตกลงที่จะให้ FTX มีตัวเลือกในการซื้อ BlockFi สำหรับสิ่งที่ถูกอธิบายว่าเป็น “ราคาผันแปร” ที่อาจสูงถึง 240 ล้านดอลลาร์